商品貿(mào)易融資的方式

貿(mào)易融資指銀行為商品生產(chǎn)和貿(mào)易企業(yè)提供的貿(mào)易融資便利，銀行根據(jù)商品的屬性、貿(mào)易流程、客戶需求以及監(jiān)管需要為企業(yè)設計出個性化的融資方案。傳統(tǒng)的貿(mào)易融資包括銀行對貿(mào)易商提供的基于貿(mào)易中的預付款、存貨、應收賬款等資產(chǎn)的融資，以貿(mào)易產(chǎn)生的現(xiàn)金流為還款來源，通常與貿(mào)易周期相匹配，是企業(yè)在貿(mào)易過程中增加現(xiàn)金流量的有效融資方式，而鋼鐵、有色金屬、石油、大豆、玉米等大宗商品由于一次性涉及交易金額巨大而更加頻繁地被用做貿(mào)易融資。隨著中國成為大宗商品進出口和消費大國，大宗商品貿(mào)易融資業(yè)務經(jīng)營日趨專業(yè)化，產(chǎn)品創(chuàng)新步伐也日益加快，傳統(tǒng)的貿(mào)易融資已經(jīng)不能滿足企業(yè)需求，各種結(jié)構(gòu)性貿(mào)易融資模式涌現(xiàn)。

結(jié)構(gòu)性貿(mào)易融資是一種組合性融資方案，常見模式有：基于貨物抵質(zhì)押的貿(mào)易融資，也稱動產(chǎn)融資，包括現(xiàn)貨質(zhì)押融資、未來或全開立信用證融資、標準倉單質(zhì)押融資、出口項下倉單換提單融資;基于企業(yè)履約能力的貿(mào)易融資;基于第三方合作機構(gòu)風險的貿(mào)易融資。下面介紹幾種最常見的大宗商品融資模式。

進口信用證融資

案例：A進口商與B海外供貨商簽訂銅供貨合同，同一時間可在國內(nèi)期貨市場做套期保值，鎖定差價。由C進口銀行開出90—180日的延期付款信用證，此時一般要求企業(yè)繳納相當于信用證擔保合同金額的20%—30%作為保證金(信用證總額不能超過該企業(yè)在該行的授信額度)。A供貨商拿到銅現(xiàn)貨后迅速拋出，回收貨款，相當于獲得一筆短期融資，信用證到期后償還貨款，可滾動投資。整個過程中的投資收益、價差損益、匯兌損益減去進口成本和信用證費用就是最終的收益。

標準倉單質(zhì)押融資

案例：A貿(mào)易商以其自身已經(jīng)持有的或擬交割所得的標準倉單做質(zhì)押向B商業(yè)銀行申請短期融資，B銀行核對倉單無誤后，根據(jù)A貿(mào)易商申請開具承兌匯票或放貸，A獲得短期融資，貸款到期后償還本息，投資收益減去貸款成本和倉儲成本為最終收益，該模式下會面臨質(zhì)押品減值而被要求追加抵押品的風險。

以上就是關于商品貿(mào)易融資的方式內(nèi)容介紹，希望大家能做個詳細的了解。在期貨交易市場了解清楚相關的融資方式是很關鍵的因素，否則會造成經(jīng)濟上的嚴重虧損。如果你的情況比較復雜，律霸網(wǎng)歡迎您進行法律咨詢。